دلار

در حالیکه هنوز بیش از یک ماه به زمان اعلام موضع رسمی دولت دونالد ترامپ درباره برجام و آینده حضور آمریکا در این توافق باقی مانده ، شوک تازه ای به بازار ارز ایران وارد آمد تا در دو روز ، بهای دلار بیش از 900 تومان افزایش یابد .

قیمت دلار آمریکا دیروز در صرافی های تهران و شهرهای بزرگ به 6100 تومان رسید و دلار کانادا هم 5000 تومان قیمت گذاری شده بود. البته برای خرید هر دو ارز یاد شده باید کمی خوش شانس بودید تا می توانستید صرافی را پیدا کنید که حاضر به فروش ارز به شما باشد!!

البته قطع شدن ارز دانشجویی و فروش ارز به دانشجویان با نرخ آزاد هم به تشنج بیشتر در بازار منجر شده و این گروه از مصرف کنندگان هم به جمع خریداران بازار عادی ارز پیوسته اند.

افزایش ناگهانی قیمت دلار در حالی رخ می دهد که انتظار می رفت با شروع سال جدید و آغاز کار بازار مالی ایران ، دولت اقدام به عرضه کافی ارز در بازار کند ولی برخی از مقامات رسمی عنوان کرده اند حجم بالای خروج ارز از ایران در ماه های پایانی سال که برخی آن را حدود 30 میلیارد دلار تخمین زده اند ، سبب شده تا دولت فعلا دست از عرضه ارز به بازار بردارد چرا که بخش اعظم آن از کشور خارج شده و ارزان کردن ارز در واقع تنها به سرمایه گذاران خارج نشینی کمک خواهد کرد که تمایل دارند هر چه سریع تر اموال خود را از ایران خارج کنند و پیش از ضرب الاجل اعلام شده ترامپ برای خروج احتمالی از توافق  هسته ای (12 می) بخش عمده سرمایه خود را به اروپا و کانادا منتقل کرده باشند.

در عین حال خرید و فروش تمامی اقلام وارداتی در ایران از خودرو خارجی تا کامپیوتر و پوشاک خارجی در سطح عمده و خرده فروشی متوقف شده و همه در انتظار تثبیت نرخ دلار برای تعیین قیمت های جدید هستند ولی به نظر می رسد افزایش نرخ تا دخالت جدی دولت و بانک مرکزی ادامه یابد.

در همین حال انتشار گزارشی از سوی سایت معتبر بلومبرگ درباره احتمال فراوان بازگشت تحریمهای نفتی و مالی با حضور تیم جدید بولتون -پومپئو در کاخ سفید موجب تجدید نگرانی ها درباره شرایط اقتصادی ایران شده است .

تحلیل گران چند بانک بزرگ جهان از جمله رویال بانک کانادا ، سیتی گروپ  آمریکا و سوسیته جنرال فرانسه به این باور رسیده اند که امکان تحریم بیشتر ایران پس از خروج احتمالی امریکا از توافق هسته ای بیشتر شده است و بسیاری از بانکها بازگشت تحریمها ایران را در چشم انداز انرژی لحاظ کرده اند.

بازگشت دوباره تحریم‌ها ایران از سوی ترامپ ممکن است بسیار بیشتر از انتظار تحلیلگران از صادرات نفت ایران در بازار بکاهد. اگر خروج آمریکا از برجام بر منابع اصلی درامدی ایران اثرات محدودی داشته باشد، خروج واشنگتن از این «بدترین توافق تاریخ» فایده‌ای ندارد.

بانک‌ها و شرکت‌های بیمه‌ای که هرگونه ارتباطی با آمریکا دارند، در صورت ارتباط با ایران باید بدترین مجازات‌ها پیش‌بینی کنند و باید بیشترین احتیاط را در پیش گیرند. پس هیچ کدام از بانک‌ها و شرکت‌ها نمی‌خواهند هدف توئیت‌های ترامپ قرار بگیرند.

هیچ‌کس نمی‌خواهد هدف قرار بگیرد؛ حتی موسسات مالی که صادرات نفت ایران به اروپا و آسیا را تسهیل می‌کنند، ممکن است شجاعت نادیده گرفتن این تهدید را نداشته باشند.

باید در نظر داشته باشیم در سال ۲۰۱۲، باراک اوباما، تحریم‌هایی علیه بانک‌های خارجی که «دانسته هرگونه تراکنش مالی چشمگیر با بانک مرکزی ایران با موسسات مالی ایرانی انجام دادند یا آن را تسهیل کردند» اعمال کرد.

ولی با این وجود  اگر کشورها به میزان چشمگیری خرید نفت از ایران را کاهش می‌دادند، معافیت ۶ ماهه از تحریم‌ها دریافت می‌کردند.

ولی این بار در صورت برقراری مجدد تحریمها و موضع گیری تند ترامپ ، بعید به نظر می رسد معافیتی از تحریم شامل حال کشورهای اروپایی و آسیایی برای خرید نفت ایران شود و برنامه ریزی برای کاهش شدید صادرات نفت ایران به نظر این بانکها منطقی است .

اولین عامل افزایش ارزش دلار آمریکا در برابر سایر ارزهای معتبر جهانی در روزهای اخیر،اثر گزارش اشتغال قوی آمریکا است. با اینکه داده‌های اشتغال در ایالات‌متحده، هفته گذشته منتشر شدند؛ اما حواشی حول کاخ سفید اجازه اثرگذاری کامل را به گزارش وضعیت بازار کار آمریکا نداد تا شاخص دلار و اونس طلا در هفته آتی نیز نسبت به اشتغال حساس باقی بمانند.

از طرفی، بازار کار داغ آمریکا احتمال رشد نرخ بهره را نیز به‌شدت افزایش می‌دهد که این نیز به سود شاخص دلار و ضرر اونس طلا تمام خواهد شد. دومین عامل که شاید مهم‌ترین فاکتور میان‌مدت (چندماهه) در بازار جهانی طلا باشد، آمادگی رئیس‌جمهوری آمریکا برای دیدار با رهبر کره‌شمالی است. احتمال دستیابی به راه‌حل جدید درخصوص بن‌بست کهنه پیرامون برنامه تسلیحات هسته‌ای کره‌شمالی، به زیان اونس عمل خواهد کرد؛ چراکه کاهش تنش‌ها یا بحران‌های ژئوپلیتیک نیاز به ذخایر امنی مانند طلا را کاهش می‌دهد.
از سوی دیگر  وزارت کار آمریکا روز جمعه تعداد مشاغل ایجادشده در بخش غیرکشاورزی را منتشر کرد. ایجاد ۳۱۳ هزار شغل در این بخش (در فوریه) فاصله زیادی با پیش‌بینی ۲۰۰ هزارتایی داشت که از سوی بازارها به معنای سلامت بازار کار ایالات‌متحده تعبیر شده است. با توجه به این موضوع که نرخ بیکاری ۱/ ۴ درصدی بازار کار آمریکا را منقبض نشان می‌داد؛ اما داده‌های وزارت کار از نیاز به نیروی کار حتی در وضعیت اشتغال کامل حکایت داشت. با این اوصاف، سیگنال رونق در اقتصاد آمریکا در طول هفته‌های آتی می‌تواند شاخص دلار را تقویت کند. رشد ارزش دلار منجر به افزایش فشار بر اونس طلا خواهد شد. البته حواشی حول کاخ سفید در رابطه با جنگ تجاری و جنگ ارزی ممکن است اثر این مولفه را تا حدی خنثی کند.
همچنین با قبول از دعوت رهبر کره‌شمالی از سوی دونالد ترامپ برای مذاکره و حل مناقشه دیرین دو کشور، سهم ذخایر امن مانند ین و طلا را از سرمایه‌های ورودی کم کرد. اولین نشست ۲جانبه واشنگتن و پیونگ‌یانگ قرار است در کشوری بی‌طرف با حضور ترامپ و رهبر کره‌شمالی در ماه می برگزار شود.

گستره بحران مربوط به کره‌شمالی در حدی زیاد بوده که این خبر به کاهش تنش‌های سیاسی در سطح بین‌المللی خواهد انجامید. افت احتمال وقوع بحران‌های بین‌المللی باعث افت تقاضای طلا خواهد شد. ترکیب آمار اشتغال قوی، افزایش نرخ بهره و برگزاری نشست دوجانبه واشنگتن-پیونگ‌یانگ، روند صعود طلا را با دشواری مواجه خواهد کرد و شانس دلار برای ورود به کانال افزایشی را بیشتر می‌کند.
از میان ۱۷ تحلیلگر وال‌استریت، ۱۱ نفر که ۶۵ درصد آرای این نسخه را شکل می‌دانند به کاهش قیمت طلا در هفته آتی معتقد بودند.

اکثر وال‌استریتی‌ها و مین‌استریتی‌ها در نظرسنجی هفته گذشته، رشد قیمت طلا را پیش‌بینی کرده بودند. با اینکه قیمت اونس نزدیک به یک دلار افزایش داشت؛ اما رشد ناچیز که از یک‌صدم درصد نیز تجاوز نمی‌کرد، صحت پیش‌بینی کارشناسان را تایید نمی‌کند.کوین گریدی، رئیس شرکت فونیکس فیوچرز با ابراز بدبینی نسبت به رشد قیمت طلا در هفته‌جاری گفت: «آمار قوی اشتغال، افزایش نرخ‌ بهره از سوی فدرال‌رزرو در ماه جاری را قطعی می‌کند.

همچنین پیشرفت روابط با کره‌شمالی قیمت طلا را با فشارهای کاهشی روبه‌رو خواهد کرد. فیلیپ فلاین، تحلیلگر ارشد بازار در شرکت پرایس فیوچرز نیز با توجه به خروج برخی از سرمایه‌گذاران از بازار طلا به بازارهایی مانند سهام، کاهش بیشتر قیمت طلا در هفته جاری را پیش‌بینی کرد. البته فلاین نگرانی‌های تورمی را منجر به عدم افت چشمگیر قیمت فلز ارزشمند دانست.
کالین سیژینسکی، استراتژیست ارشد بازار در شرکت «ولث منیجمنت» نیز اعلام زمان دیدار میان رئیس‌جمهوری آمریکا و رهبر کره‌شمالی را منجر به خروج سرمایه از دارایی‌های مطمئن مانند ین و طلا عنوان کرد. این امر موجب افزایش فشار بر اونس خواهد شد؛ چراکه رشد نرخ بهره از سوی فدرال رزرو تقریبا قطعی شده است.

میزان ذخایر طلای صندوق اس پی دی آر نیز با 0.53 درصد افزایش به بیش از 839.43 تن رسیده است. این رقم در روز سه شنبه به 834.99 تن رسیده بود.

بانک مرکزی آمریکا در پایان نشست این هفته خود برای دومین بار در سه ماه اخیر نرخ بهره را 0.25 درصد افزایش داد.

بهبود شرایط اقتصادی بازار اشتغال و اعتماد نسبت به روند صعودی نرخ تورم موجب شده است تا بانک مرکزی نرخ بهره خود را افزایش دهد. حدود سه ماه گذشته افزایش میزان اشتغال این کشور میانگین 209 هزار شغل بوده است که این آمار حدود 75 هزار الی 100 هزار شغل بیشتر آن میزانی است که برای افزایش جمعیت کارمند نیاز است. نرخ بیکاری هم اکنون 4.7 درصد است.

به گفته جنت یلن رییس بانک مرکزی  آمریکا، هم اکنون بسیار زمان خوبی است که به آمریکایی ها بگوییم که تورم این کشور برخی مواقع بالای 2درصد می رود و در برخی مواقع پایین 2 درصد، به عبارتی تورم 2 درصدی سقف این کشور نیست.

بانک مرکزی آمریکا اعلام کرده است که هرگونه افزایش نرخ بهره تا پایان امسال کاملا تدریجی خواهد بود و طی سال 2018 میلادی نیز سه بار نرخ بهره را افزایش خواهد داد.

انتشار بیانیه نشست بانک مرکزی آمریکا و افزایش نرخ بهره موجب شده تا ارزش دلار در برابر ارزهای معتبر بین المللی به پایین ترین سطح خود در یک ماه اخیر برسد.

در مقابل ارزش دلار کانادا در روزهای پنج شنبه و جمعه افزایش یافت. بالا رفتن قیمت نفت و همچنین گزارش تولیدات صنعتی که بالاتر از حد انتظار بود ، سبب تقویت دلار کانادا در بازارهای جهانی شد. تولید کنندگان کانادایی برای سومین ماه متوالی در سال جدید تولیدات خود را افزایش دادند و بهای نفت خام نیز با افزایش 76 سنتی به 49.12 دلار در هر بشکه رسید .